GRUPO ESTRATÉGICOS DE LA INDUSTRIA BANCARIA: ANÁLISIS COMPARATIVO ENTRE CHILE Y PERÚ 2014

Abstract

Los bancos dentro de un sistema financiero están sujetos a fuerzas de la competencia y fuerzas institucionales. Las primeras tienden a dispersar estrategias de los bancos en busca de mayor rentabilidad; las últimas tienden a unificar estrategias con el fin de evitar problemas de legitimidad. Mediante la negociación y el equilibrio de estas dos fuerzas opuestas, cada banco define dónde quiere posicionarse en el panorama competitivo. La relevancia de estudiar los grupos estratégicos radica en que, a partir de los mismos, se obtiene suficiente información como para identificar las distintas formas de competir o las distintas ventajas competitivas que se tratan de alcanzar. Así mismo, a partir de dicha información, se facilita la posibilidad de tener una perspectiva global y precisa de que está sucediendo en el sector, en términos estratégicos a nivel agregado. Por otro lado, si medimos distintas variables de desempeño de cada una de las empresas analizadas, seremos capaces de determinar si unas estrategias alcanzan mayores niveles de desempeño que otras. Este estudio tiene como objetivo realizar un análisis comparativo de la industria bancaria de Chile y Perú, mediante la utilización grupos estratégicos. La metodología aplicada en el estudio, para a determinación de grupos estratégicos, se basa en Griffiths (2005). La informacion, corresponde a los estados financieros de la industria bancaria de Chile y Perú, a diciembre de 2014, la cual es informacion publica, proporcionada por la superintendecia de bancos de cada pais. Los resultados arrojan que tanto en Chile como en Perú existen grupos estratégicos de características similares: Bancos de casas comerciales, Bancos orientados a pequeñas empresas, Bancos orientados a comercio exterior, Bancos grandes atendiendo a todos los segmentos y Bancos orientados a créditos de vivienda. Se observa que en Chile, la estrategia de los Bancos de casas comerciales es la que permite obtener mayor rentabilidad. En tanto, en Perú, la estrategia de los Bancos grandes que satisfacen todos los segmentos, es la que genera mayor rentabilidad. Finalmente, al analizar la matriz en que se encuentran contenidos los grupos estratégicos de cada país, se puede concluir que las fuerzas institucionales en Chile, son relativamente más fuertes que las fuerzas competitivas, en comparación a PerúThe banks, inside a financial system, are subject to competition forces and institutional forces. The first ones have a tendency to disperse bank strategies in search of increased profitability; the last ones tend to unificate strategies with means of avoiding legitimacy problems. Through negotiation and balance of these two opposing forces, each bank defines where he wants to position himself in the competitive landscape. The relevance of studying strategic groups is that, from them, enough information is obtained to identify the different ways of competing or the different competitive advantages that are trying to be achieved. Likewise, from this information, it facilitates the possibility of having a global and precise perspective of what is taking place in the sector, in strategic terms at the added level. On the other hand, if we measure the different performance variables of each one of the analyzed businesses, we will be capable of determining if some strategies reach better levels of performance than others. The objective of this study is to make a comparative analysis of the banking industry in Chile and Peru, using strategic groups. The methodology used in this study, for the determination of strategic groups, is based in Griffiths (2005). The information corresponds to the financial statements of the banking industry in Chile and Peru, to December 2014, which is public information provided by the Superintendence of Banks of each country. The results show that there are strategic groups with similar characteristics both in Chile and in Peru: Banks of commercial houses, banks aimed at small businesses, foreign trade oriented banks, large banks serving all segments and banks aimed at housing loans. It is noted that in Chile, the strategy of banks trading houses is what allows greater profitability. Meanwhile, in Peru, the strategy of large banks that satisfy all segments is what generates higher profitability. Finally, when analyzing the matrix in which the strategic groups are contained in each country, it can be concluded that institutional forces in Chile are relatively stronger than competitive forces, compared to Peru.